Кривая Лаффера в экономике

Смысл кривой Лаффера

Концепция рассматриваемой кривой состоит в том, что имеется некий оптимальный уровень налогообложения. При достижении конкретной точки можно наблюдать максимальное значение поступлений по налогам. Автор формулировки данной зависимости Артур Лаффер. Подобные идеи высказывал Кейнс. Аналогичные заключения давал арабский ученый Ибн Хальдун во времена Средневековья.

Согласно уточненному определению, кривая Лаффера демонстрирует то, как бюджетные доходы меняются в зависимости от изменения налоговых ставок. Смысл этого показателя заключается в определении максимально эффективного размера налогов, которые платят граждане и бизнес. При этом должен быть увеличен приток в казну государства до максимального предела.

Снизить налоговые отчисления рекомендуют представители школы предложения. По мнению сторонников концепции, в первую очередь необходимо сформировать стимулы для привлечения новых и увеличения поступающих инвестиций. В связи с этим, сформулирован призыв упразднить или пересмотреть систему прогрессивного налогообложения.

Исходя из высказанных предложений, получатели больших доходов должны играть роль инвесторов и принимать непосредственное участие в модернизации производства. У теории Лаффера появилось много сторонников, выступающих за такие меры, как:

• минимизации налоговых ставок для компаний и индивидуальных предпринимателей;
• снижение отчислений в бюджет из фондов заработной платы.

Предполагается, что перечисленные меры по достоинству оценят инвесторы и увидят в них возможности для дополнительного заработка. При этом процесс получения прибыли является пассивным, а финансовые поступления приходят стабильно.

Таким образом, ключевой принцип кривой Лаффера с экономической точки зрения заключается в снижении налогов. При уменьшении налоговой ставки у предприятий и предпринимателей, играющих роль налогоплательщиков, высвобождаются средства, необходимые для:

• производства товаров;
• обновления технологических мощностей.

В противном случае, высокие налоги «съедают» финансовые запасы. Представим, что компания отчисляет в бюджет примерно от 40% до 50% прибыли. При такой ситуации у предприятия отсутствует стимул для развития бизнеса. Однако появляется желание перенести большую часть доходов в «серую» экономическую зону.

По результатам изучения мнения экономистов отсутствует возможность сформулировать однозначный ответ на вопрос, касающийся значения ставки по налогам, которое было бы максимально оптимальным для конкретного государства. На данную характеристику оказывают влияние следующие факторы:

• экономическое положение;
• уровень дохода населения;
• военно-политическая обстановка;
• состояние разных областей промышленности и хозяйственной деятельности в целом.

Эффект и формула кривой

Экономисты из США К. Р. Макконнеллу и С. Л. Брю рассматривают кривую Лаффера в виде графической зависимости между объемом уплаченных в казну налогов и налоговой ставки. При этом достаточно просто выявить наиболее оптимальный процент этой ставки, обеспечивающий максимальные налоговые отчисления.

На графике изображена кривая Лаффера. Введены следующие обозначения:

• T определяет доход государственного бюджета;
• t равна налоговой ставке;
• t*обозначает ставку самого высокого дохода;
• t1и t3 являются ставками с идентичным доходом.

Заметим, что согласно графику кривой, налоговая ставка увеличивается, что сопровождается в первое время повышением налоговых отчислений в бюджет. Когда достигнут конкретный уровень, показатели снижаются.

Ориентируясь на концепцию Лаффера, можно заключить, что даже 30% налоговая ставка, по которой предприятие отчисляет финансы в бюджет, значительно снижает эффективность инвестиций бизнеса в производство. С экономической точки зрения подобный эффект является «налоговой ловушкой».

Известно, что взаимосвязь между числом налогоплательщиков и механизмом налогообложения в государстве выражает объем средств, которые размещены в определенном секторе по отношению к внутреннему валовому продукту. По усредненным данным оптимальная ставка по налогам, которые должны поступить в бюджет, составляет от 13% до 15%, рассчитанная с полученных доходов.

С другой стороны, предложенные налоговые ставки лишают государство ресурсов, чтобы осуществлять эффективное управление экономическими процессами. В связи с этим, достаточно развитые страны увеличивают налоговые поступления. Вместе с тем, власти предоставляют бизнесу гарантии максимально возможного возврата финансовых средств из казны, которые будут использоваться в разных сферах, включая социальную и культурную.

Рассматриваемая политика определяет уровень жизни населения. Справедливо отметить, что данный важный параметр не зависит только лишь от содержания системы и механизмов налогообложения. Существует ряд других вопросов и проблем, оказывающих влияние на это экономическое явление.

Если ставка увеличивается, согласно идее Лаффера, доходы от налогообложения в бюджет падают, что объясняется такими последствиями, как:

• рост скрытых доходов, так как предприятия стараются «уйти в тень», чтобы снизить выплаты в казну;
• отсутствие мотивации для экономической активности бизнеса по причине недостаточного позитивного эффекта и введения ограничений для осуществления деятельности в определенных сферах;
• формирование тренда оттока капитала и бизнеса в другие страны.

Кривая Лаффера позволяет наглядно проанализировать последствия установки максимального коэффициента в 100%. Подобное решение позволяет достигнуть поступлениям в казну колоссального размера. С другой стороны, такой эффект возможен только в теории. В действительности при созданных условиях предприятия закрываются по причине отсутствия какой-либо прибыли и прекращают выполнять свои функции.

В результате отсутствие бизнеса приводит к нулевым налоговым поступлениям в бюджет государства. Таким образом, объясняется необходимость в решении следующих задач:

• представление реальной оценки системы налогообложения;
• вычисление оптимальной ставки по налогам;
• установление определенного коэффициента налогообложения, выгодного для власти и хозяйствующих субъектов.

Теория Лаффера считается мировыми экспертами максимально популярной и эффективной. Эта математическая модель направлена на снижение объема налогообложения, что позволяет создавать благоприятные условия для развития инвестиционной политики и повышения конкурентоспособности национальных производителей. В результате роль государства в экономике уменьшается.

По мнению сторонников идеи Лаффера, она является продуктивной моделью, применимой с целью достижения равновесия и баланса между такими элементами, как:

• уровень доходов населения;
• налоговые поступления в бюджет;
• показатели экономики.

Специалисты, которые настроены скептически по отношению к рассматриваемой модели, высказывают сомнения по поводу прикладного значения сформированного графика в реальных условиях экономики. Это связано с практически идеальным балансом между прибылью и налоговой нагрузкой, который демонстрирует предложенная концепция. В этом случае не учтены разные обстоятельства и факторы.

В качестве примера можно рассмотреть необходимость увеличения налогов во время военных действий для привлечения дополнительного финансирования в оборонный сектор. В послевоенное время, как правило, ставку налога снижают. В рассмотренных ситуациях кривая Лаффера изменяет форму, что свидетельствует о волатильности.

Другим определяющим низкую эффективность фактором является местоположение. В любой стране условия для формирования и развития бизнеса в зависимости от региона не одинаковые. Например, на приграничных территориях активно развивается контрабанда продукцией, что позволяет гражданам приобрести зарубежные, нелегально ввезенные в страну, товары дешевле, чем на внутреннем рынке. Если проанализировать концепцию детально, то можно заметить наличие некоторых ограничений, объясняемых следующими факторами:

• применение в краткосрочной перспективе;
• долгосрочный период использования.

Становится понятно, что в короткий временной интервал доходность бюджета остается больше нулевого значения, если ставка по налогу установлена в 100%. Концепция оправдает ожидания по прошествии определенного времени. Это объясняется отсутствием оперативной реакции со стороны хозяйствующих субъектов на действия государства. Возможно несколько вариантов ответа бизнеса:

• ожидание более взвешенных решений от правительства;
• уход с рынка;
• переход в «серую» экономическую зону.

С точки зрения долгосрочной перспективы при изменении налоговой ставки кривая Лаффера демонстрирует максимальную точность в прогнозах. С помощью данного инструмента экономические субъекты получают возможность осуществлять рациональное планирование своей деятельности.

Примеры

В распространенных случаях отношение граждан и предприятий, которые платят налоги, к системе налогообложения государства определяет величину размещенных в данном секторе финансовых средств относительно ВВП. Наиболее привлекательной считают ставку в 15%, что является достаточно низким уровнем. При повышении налоговых сборов государство в большей степени контролирует экономику. Понятие экономической свободы определяется тем, что государство не вмешивается в какой-то степени в деятельность хозяйствующих субъектов.

The Heritage Foundation публикует каждый год индекс экономической свободы. Таким образом, государства, для которых характерна свободная экономическая система, обладают наиболее высокими показателями развития общества. Мировая тенденция заключается в постепенном увеличении налоговых сборов странами, которые за счет низких ставок достигли в свое время максимального развития.

В качестве примера можно рассмотреть Швецию. В государстве действовали низкие налоговые ставки до 1970 года. В этот период отмечено стремительное экономическое развитие страны. После 1970 года правительством было принято решение о постепенном повышении налогообложения, что замедляет темпы экономического роста. Проследить зависимость налоговой нагрузки и развития экономики в 1999 году можно с помощью сравнительной таблицы:

Эффективная налоговая и бюджетная политика привела к достижению США впечатляющих результатов. В период развития были реализованы следующие цели:

• рост поступлений в бюджет;
• увеличение скорости экономического развития;
• значительное перераспределение доходов внутри страны.

В 1925 году в США сократили ставку НДФЛ с 73% до 25%. Увеличение бюджета составило с 719 млн до 1 млрд долларов. Такой прирост был отмечен за 8 лет. Состоятельные граждане с доходами выше 100 тыс. долларов увеличили отчисления в казну с 28% до 50%. В то время как американцы с небольшим доходом до 10 тысяч долларов платили лишь 5% налогов. Таким образом, можно на реальном примере отследить позитивный эффект концепции Лаффера.